業(yè)界關(guān)注已久的新設(shè)營(yíng)業(yè)部審批“閘門”終于打開(kāi)，證券公司的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)爭(zhēng)奪戰(zhàn)也隨之悄然升溫。記者了解到，監(jiān)管部門發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范證券營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的規(guī)定》后，已有部分券商開(kāi)始摩拳擦掌備戰(zhàn)新設(shè)營(yíng)業(yè)部。

　　由于券商營(yíng)業(yè)部擴(kuò)容將受“門檻”限制，不少業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，大券商將發(fā)揮規(guī)模優(yōu)勢(shì)強(qiáng)者恒強(qiáng)，小券商遭遇資質(zhì)瓶頸面臨更大挑戰(zhàn)的情況可能會(huì)加速到來(lái)，而調(diào)整市中券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)也將進(jìn)一步分化乃至重新洗牌。

　　經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)將強(qiáng)者恒強(qiáng)

　　“新設(shè)營(yíng)業(yè)部資源肯定會(huì)成為未來(lái)一段時(shí)間券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)大戰(zhàn)中的‘兵家必爭(zhēng)之地’，而大券商將利用自身的規(guī)模和資質(zhì)優(yōu)勢(shì)占得先機(jī)也不難預(yù)料。”某大型券商上海地區(qū)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人對(duì)記者表示。

　　根據(jù)上述《規(guī)定》，除應(yīng)滿足客戶交易結(jié)算資金實(shí)施第三方存管、最近兩年凈資本及各項(xiàng)風(fēng)控指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定等十多項(xiàng)指標(biāo)外，證券公司在區(qū)域內(nèi)設(shè)點(diǎn)和全國(guó)設(shè)點(diǎn)的須分別達(dá)到最近一次證券公司分類評(píng)價(jià)類別在C類以上和B類以上的評(píng)級(jí)，全國(guó)設(shè)點(diǎn)的還需滿足上一年度公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)凈收入位于行業(yè)前20名。

　　“按照這個(gè)‘門檻’，原先具有良好資質(zhì)的大券商可能會(huì)率先吃到新設(shè)營(yíng)業(yè)部這塊‘肥肉’�！蹦硠�(chuàng)新類券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)部門人士說(shuō)。而據(jù)記者了解，目前已有部分AA級(jí)券商在著手設(shè)立新?tīng)I(yíng)業(yè)部，同時(shí)向相關(guān)部門報(bào)送材料。

　　上述人士還表示，由于今年的調(diào)整市行情，券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)跟去年相比普遍滑坡，不少券商已將發(fā)展新客戶納入工作重點(diǎn)，“更多的客戶意味著更多的成交量和傭金收入，所以客戶爭(zhēng)奪正在愈演愈烈。”

　　但一位資深從業(yè)人士也對(duì)記者表示，營(yíng)業(yè)部審批閘門打開(kāi)后，新設(shè)營(yíng)業(yè)部并不會(huì)瞬間增多，尤其是大城市新設(shè)營(yíng)業(yè)部的審批可能會(huì)更加嚴(yán)格。“那些金融業(yè)較為發(fā)達(dá)的城市，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)已達(dá)到相當(dāng)?shù)拿芏群透?jìng)爭(zhēng)程度，再開(kāi)新店恐怕比較困難，在營(yíng)業(yè)部少、投資者交易不太方便的地方申請(qǐng)新設(shè)則會(huì)相對(duì)容易�！�

　　服務(wù)部越早規(guī)范越好

　　除新設(shè)營(yíng)業(yè)部開(kāi)閘以外，上述《規(guī)定》還對(duì)服務(wù)部的清理規(guī)范設(shè)定了2010年8月底的最后期限，對(duì)此業(yè)內(nèi)人士普遍表示，服務(wù)部越早清理規(guī)范越有利于經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)健康發(fā)展。

　　“服務(wù)部的負(fù)責(zé)人隸屬于某家營(yíng)業(yè)部下面，存在職責(zé)不明的情況，同時(shí)監(jiān)管部門通過(guò)營(yíng)業(yè)部管理到服務(wù)部會(huì)造成監(jiān)管效率的下降�！鄙鲜龃笮腿�商上海地區(qū)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人表示，服務(wù)部規(guī)范清理后其資質(zhì)更加明確、權(quán)責(zé)更加清晰，監(jiān)管也更加便利有效，無(wú)論在開(kāi)展業(yè)務(wù)上還是監(jiān)管上都有好處。

　　據(jù)海通證券證券行業(yè)分析師謝鹽介紹，服務(wù)部大多存在于證券業(yè)不太發(fā)達(dá)的小城市或縣里，目前國(guó)內(nèi)尚存的證券服務(wù)部數(shù)量仍具有一定規(guī)模，部分中小券商的服務(wù)部也還存在合規(guī)性問(wèn)題，規(guī)范清理服務(wù)部無(wú)疑對(duì)維護(hù)投資者交易安全大有裨益。

　　小券商的差異化生存

　　大券商利用規(guī)模和資質(zhì)優(yōu)勢(shì)在新設(shè)營(yíng)業(yè)部上“捷足先登”，那些實(shí)力較弱的中小型券商在難以獲得新設(shè)營(yíng)業(yè)部資格的情況下，則開(kāi)始謀求“差異化生存”之道。

　　一位中小型券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人對(duì)記者表示，今年以來(lái)，接連走弱的行情使公司新增開(kāi)戶數(shù)量和已有客戶的交易量同比明顯下滑，這對(duì)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入占總收入比重很高的中小券商而言是個(gè)很大的挑戰(zhàn)，“目前競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)相當(dāng)激烈，中小券商的客戶傭金已經(jīng)有一降再降的趨勢(shì)，營(yíng)銷人員的提成也相應(yīng)開(kāi)始提高�！�

　　海通證券謝鹽認(rèn)為，在競(jìng)爭(zhēng)初期，小券商的價(jià)格優(yōu)勢(shì)會(huì)起到一定作用，但在行業(yè)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入整體下滑的情況下，中小券商的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)會(huì)越來(lái)越不明顯，僅僅依靠?jī)r(jià)格戰(zhàn)能走多遠(yuǎn)需要打一個(gè)問(wèn)號(hào)。

　　那么，如何在新設(shè)營(yíng)業(yè)部資質(zhì)受限的情況下抵御市場(chǎng)降溫帶來(lái)的損失？業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，中小券商一方面要注重自身的合規(guī)性，保證客戶利益不受侵害，一方面可以通過(guò)提供貼身式的、更為優(yōu)良的服務(wù)來(lái)招攬客戶，此外通過(guò)相關(guān)渠道融資并積極做強(qiáng)做大也將是中小券商面臨的現(xiàn)實(shí)選擇，畢竟弱肉強(qiáng)食將是未來(lái)證券行業(yè)發(fā)展的一大趨勢(shì)。(記者 馬婧妤)